Défiscalisation IR :
FIP Corse
Fonds d’Investissement de Proximité Corse : Investissez pour partie dans des PME régionales situées exclusivement en Collectivité Territoriale de Corse et réduisez votre Impôt sur le Revenu de 38 % du montant investi (en contrepartie d'une durée de blocage et d'un risque de perte en capital). Vous souhaitez investir dans un FIP qui n'est pas sur le site ? Contactez-nous
Kallisté Capital N°5
Vatel Capital
Caractéristiques générales
Taux de réduction IR : |
38% |
| Société de gestion : | Vatel Capital SAS |
| Dépositaire : | Banque Fédérative du Crédit Mutuel (BFCM) |
| Droits d'entrée : | |
| Droits d'entrée réduits : | Nous consulter via le formulaire de demande de frais réduits |
| Souscription ouverte jusqu'au : | 31/07/2013 |
| Zone d'investissement retenue : | Collectivité Territoriale de Corse |
| Valeur d'origine des parts : | 100 €, hors droits d’entrée jusqu’au 31 décembre 2012.
Pour les souscriptions réalisées ultérieurement, les valeurs liquidatives de souscription sont indiquées au 9.1. du Règlement |
| Souscription minimale : | 1000 euros (hors droits d'entrée) |
| Valorisation : | Semestrielle le 31 mai et le 30 novembre de chaque année |
| Frais récurrents de gestion et de fonctionnement : | 3,90% |
| Durée de placement : | 8 ans, prorogeable deux fois un an, sauf dans les cas de dissolution anticipée prévus à l’article 28 du Règlement, soit au plus tard le 31 décembre 2022 sur décision de la société de gestion |
| Code ISIN : | FR0011282060 |
Stratégie d'Investissement
Introduit par la Loi de Finances pour 2007, le « FIP Corse » est un Fonds d’Investissement de Proximité (FIP) investi à hauteur de 60 % au moins de son actif dans des Petites et Moyennes Entreprises situées en Corse. Il permet de bénéficier, pour les versements effectués jusqu’au 31 juillet 2013, d’une réduction d’impôt sur le revenu égale à 38 % des versements effectués dans le Fonds, dans la limite de 12 000 € de souscription pour une personne seule et 24 000 € pour un couple (en contrepartie d'une durée de blocage et d'un risque de perte en capital). A la sortie, les plus-values éventuelles sont exonérées d’impôt, hors prélèvements sociaux (CSG, CRDS).
I) Pourquoi souscrire au FIP Kallisté Capital N°5 ?
- a) Pour diversifier mon patrimoine en investissant dans les secteurs porteurs de l’économie corse
Le FIP Kallisté Capital N°5 financera, à hauteur de 60 % minimum de son actif, le développement de PME (constitution d'un portefeuille de 15 participations environ) exerçant leur activité exclusivement dans des établissements situés en Corse, notamment et de manière non limitative dans la santé et la dépendance, l’agro-alimentaire, le tourisme, les énergies renouvelables et les services aux entreprises. Les investissements pourront également viser les entreprises dans d’autres secteurs d’activité pourvu qu’elles soient éligibles au FIP et présentent des perspectives de valorisation réelles et compatibles avec l’horizon de liquidité du Fonds.
L'économie corse figure depuis plus d'une dizaine d'années parmi les plus dynamiques de France. En 2012, la corse est en tête des régions françaises en terme de croissance du PIB (étude du cabinet Astérès).
Les entreprises sont sélectionnées sur des critères de maturité, rentabilité et de perspectives de croissance. L’équipe de gestion aura pour objectif la diversification sectorielle du portefeuille du Fonds.
La partie du Fonds non investie en PME corses (jusqu’à 40 % de l’Actif du Fonds) est investie de manière diversifiée, principalement dans des OPCVM monétaires, obligataires, diversifiés et actions, des bons du Trésor et en dépôts effectués auprès d’établissements de crédit.
- b) Pour réduire mes impôts
En souscrivant au FIP Kallisté Capital N°5, je bénéficie de 38 % de réduction d’impôt sur le revenu en contrepartie d’une durée de blocage de 8 ans minimum, et pouvant atteindre 10 ans sur décision de la Société de Gestion, soit au plus tard le 31 décembre 2022.
A la sortie, les plus-values éventuelles sont exonérées d’impôt (hors prélèvements sociaux).
II) Des investissements dans les secteurs porteurs de l’économie insulaire
- a) Santé & Dépendance
Avec un habitant sur quatre âgé de plus de 60 ans, la Corse est la 2ème région la plus âgée de France. Cette situation crée un véritable besoin de prise en charge des personnes âgées dépendantes qui n’est que partiellement couvert.
Dans ce domaine, les FIP corses de Vatel Capital ont déjà participé au développement de trois EHPAD (Etablissement d’Hébergement pour Personnes Agées Dépendantes).
- b) Agroalimentaire
Première activité industrielle de Corse, l’industrie agroalimentaire connaît un fort développement axé sur la recherche de nouveaux débouchés à l’export et l’amélioration de la rentabilité via la modernisation de l’outil de production.
Dans ce domaine, les FIP corses de Vatel Capital ont déjà participé au développement de PME dans les secteurs suivants : boulangerie industrielle, aquaculture.
- c) Tourisme
La Corse dispose d’un patrimoine naturel remarquable. Ses 1000 kilomètres de côtes la prédisposent à un tourisme estival.
La Corse accueille entre avril et octobre environ 2,5 millions de séjours. L’objectif consiste à étaler l’activité dans le temps en proposant une offre de séjours hors saison (tourisme d’affaires, congrès, remise en forme et golf) et à développer l’offre de l’île en hôtels de catégorie supérieure répondant à la charte du label « Qualité Corse ».
Dans ce domaine, les FIP corses de Vatel Capital ont déjà participé au développement de PME dans les secteurs suivants : résidence de tourisme, construction de villas haut de gamme, transmission et extension d'un hôtel/restaurant.
- d) Energies renouvelables hors production d’électricité
Les énergies renouvelables (hydraulique, éolien, photovoltaïque, biomasse) constituent, en complément de la production thermique classique et de l’interconnexion avec la Sardaigne, un pilier du mix énergétique de la Corse. A horizon 2025, La Corse sera l’une des régions de France dont le taux de satisfaction des besoins électriques par les énergies renouvelables sera le plus élevé. La contribution des ENR sera à cet effet nettement supérieure à l’objectif européen (21 %) et à la moyenne française actuelle (15 %).
Dans ce domaine, les FIP corses de Vatel Capital ont déjà participé au développement de PME dans les secteurs suivants : développement, service d’installation et maintenance de centrales photovoltaïques au sol et sur toitures agricoles et industrielles.
- e) Service aux entreprises
Le secteur des services aux entreprises est en plein essor depuis 2003, sa croissance annuelle atteignant 7 % en valeur, soit 1,5 point de plus que la moyenne nationale. Il regroupe les activités de conseils et d’assistance, qui comportent souvent une composante technologique (informatique, ingénierie) et les services aux entreprises dits « opérationnels » (location, fourniture de personnel, nettoyage, sécurité).
Dans ce domaine, les FIP corses de Vatel Capital ont déjà participé au développement de PME dans les secteurs suivants : Informatique, communication.
Comme tous les secteurs d’activités, la santé, l'agro-alimentaire, le tourisme, les énergies renouvelables, et les services aux entreprises présentent des aléas.
III) Au moins 20 % d’investissement en obligations convertibles
L’obligation convertible : un profil rendement/risque de type obligataire ou action.
Les investissements sous forme d’obligations convertibles sont rémunérés le plus souvent par des versements d’intérêts et/ou de principal, sur une période de 36 mois à 7 ans. La rémunération demandée est proportionnellement supérieure à celle d’une obligation d’Etat, eu égard au risque pris dans des sociétés dont la solidité financière présente un aléa. Ces coupons sont complétés d’une prime de non conversion, si la société de gestion choisit de ne pas convertir l’obligation.
En cas de conversion, le risque devient celui d’une action, avec à la clé une plus-value potentielle ou un risque de perte en capital.
IV) Une gestion active de la partie non soumise aux quotas
La partie du Fonds non investie en Corse (jusqu’à 40 % de l’Actif du Fonds) est placée sur des supports diversifiés, à savoir des OPCVM monétaires et obligataires, BTF, BTAN, BMTN, EMTN, Billets de Trésorerie, Certificats de dépôt, Bons du Trésor et titres analogues émis dans les pays de la zone Euro.
Dans la limite de 20 % de l’actif, le Fonds pourra investir dans des OPCVM actions et des OPCVM diversifiés dont l’exposition aux actions peut atteindre 100 %.
V) Une équipe spécialisée dans le capital investissement corse
Son réseau corse, tissé auprès de dirigeants d’entreprises, de conseillers en gestion de patrimoine, d’avocats, d’experts-comptables et de confrères permet à l’équipe de gestion de Vatel Capital l’accès à un panel qualifié de cibles d’investissement.
Plus de 1200 entreprises insulaires satisfont les critères d’investissement du FIP Kallisté Capital N°5. L’équipe de Vatel Capital va régulièrement à leur rencontre afin d’identifier et d’accompagner leurs besoins développements. L’équipe de Vatel a ainsi l’expérience, au travers des FIP Kallisté Capital 1, 2, 3 et 4, de la constitution de portefeuilles diversifiés représentant un total de plus de 20 participations en Corse.
A propos de Vatel Capital
Vatel Capital est une société de gestion indépendante et entrepreneuriale, spécialisée dans l’accompagnement des PME françaises de croissance cotées et non cotées. Avec plus de 70 M€ d’actifs sous gestion au 1er juin 2012, elle s’appuie sur une équipe de gérants travaillant ensemble depuis près de dix ans. Elle intervient auprès d’entreprises cotées et non cotées, notamment dans le secteur de la santé, des services aux entreprises et d’Internet. Vatel Capital a été lauréat en 2011 des Tremplins Morningstar de la nouvelle société de gestion de portefeuille la plus dynamique, dans la catégorie "non coté".
AVERTISSEMENT
L’AMF attire votre attention sur le fait que votre argent est bloqué pendant une durée maximale de dix années, soit jusqu'au 31 décembre 2022, au plus tard, sauf cas de déblocage anticipé prévus dans le règlement. Le fonds d’investissement de proximité, catégorie de fonds commun de placement à risques, est principalement investi dans des entreprises non cotées en bourse qui présentent des risques particuliers.
Vous devez prendre connaissance des facteurs de risques de ce fonds d’investissement de proximité décrits à la rubrique « profil de risque » du document « Informations clés pour l’investisseur ».
Enfin, l’agrément de l’AMF ne signifie pas que vous bénéficierez automatiquement des différents dispositifs fiscaux présentés par la société de gestion. Cela dépendra notamment du respect par ce produit de certaines règles d’investissement, de la durée pendant laquelle vous le détiendrez et de votre situation individuelle.
